Come la maggior parte dei CEO impegnati, Noah Kerner è sia un leader che un proselitista.
In qualità di amministratore delegato di Acorn s, un’app di investimento che incontra un robo advisor, Kerner guida un team di 800 dipendenti con 6 milioni di abbonati che hanno investito e risparmiato oltre 22 miliardi di dollari. Ma Kerner è anche un vero sostenitore del potere del risparmio e della capitalizzazione, predicando che la maggior parte di noi non sta facendo abbastanza in quel settore e che le società di servizi finanziari tradizionali non sono particolarmente utili in questo senso. Kerner afferma che la sua azienda, il cui prodotto di punta ha permesso ai consumatori di arrotondare gli acquisti al dollaro più vicino e investire quel denaro in ETF, affronta queste carenze.
Kerner ha un background atipico come Acorns. Un tempo prodigio dell’imprenditoria, Kerner è nato nell’East Village di New York City ed è diventato un adolescente DJ prodigio. Si è laureato alla Cornell University, dove ha studiato psicologia ed economia, ed è diventato una sorta di influencer prima che esistesse il termine, costruendo un’azienda che produceva giochi popolari, una carta di credito e app che sono state presentate in “60 Minutes”. Ha anche fondato una casa discografica con la leggenda dell’industria Irving Azoff e ha scritto un libro, “Chasing Cool: distinguersi nel mercato disordinato di oggi”.
Recentemente ho parlato con Kerner di Acorns come parte del Da Barron’s Serie di video interviste. Questa intervista è stata modificata e condensata per chiarezza ed è Tratto da una più lunga video intervista.
Barron’s: Noah, perché pensi che le società di servizi finanziari abbiano deluso gli americani?
Noah Kerner: Noi di Acorns parliamo molto di “Prima i tuoi soldi, poi i nostri”. E penso che nelle società di servizi finanziari in generale, sia “Prima i nostri soldi, poi i tuoi”. Spero che questo non sia troppo cinico, ma considero i prodotti dei servizi finanziari al consumo come un grande menu a discesa di opzioni. E come consumatore, quando guardo a quali sono queste opzioni, sembrano essere determinate da quanti soldi la banca o l’istituto finanziario possono guadagnare. E il miglior interesse dei clienti, che sembra un secondo molto lontano.
In altre parole, stai risparmiando per le emergenze? Stai risparmiando per investire per la pensione? Stai investendo? Stai spendendo in modo più intelligente? Stai facendo tutte le cose che ti faranno dare la vita migliore che puoi avere? Facciamo del nostro meglio per assicurarci che in Acorns mettiamo al centro il miglior interesse finanziario del cliente, che alla fine, a lungo termine, vinceremo. Ciò potrebbe significare sacrificare alcuni flussi di entrate a breve termine.
Acorn ha alcuni investitori di alto profilo, BlackRock, PayPal e NBCUniversal. Come si sentono riguardo a quell’idea in cui non sono messi al primo posto?
Penso che abbiano investito su di noi per la missione e i valori dell’azienda. Penso che condividano questa convinzione. Voglio dire, guarda, stiamo sposando una visione a lungo termine per i nostri clienti. Quindi, se non abbiamo la stessa visione nel modo in cui guardiamo alla nostra attività, sarebbe una strana dicotomia. Quindi penso che lo sostengano.
Alcune persone dicono che abbiamo una crisi dei risparmi e una crisi pensionistica in questo paese. Pensi che sia vero?
È vero al 100%. Penso che la metà delle persone in età pensionabile non abbia risparmi per la pensione, il che è un problema enorme, enorme per il paese. Ciò significa che le persone in pensione lavoreranno durante la pensione, e penso che molte persone sentano giustamente di non poter fare affidamento sulle reti di sicurezza sociale che sono tradizionalmente presenti per le persone. Quindi è un problema enorme ed è principalmente per questo che stiamo entrando anche nelle prime fasi della vita [prodotti di investimento].
Adoro la statistica, 5 dollari al giorno dalla nascita fino alla pensione sono quattro milioni e mezzo di dollari a un tasso annuo composto dell’8% all’età di 65 anni.
Perché abbiamo questo problema? È la nostra cultura edonistica? È la mancanza di sostegno governativo? Sono le aziende che fanno solo soldi facili e non provvedono alle persone?
Penso che l’intera economia sia sostenuta dalla spesa. Abbiamo una cultura della spesa. [Il prodotto interno lordo] si basa sulla spesa. È spendere, spendere, spendere. Il risparmio non è realmente incentivato. Quindi, per me, questa è la radice del problema. E l’intero settore dei servizi finanziari segue l’esempio. La spesa è altamente monetizzabile. Come si costruisce un modello che monetizzi il risparmio, in particolare per la classe media, che non è un segmento di clienti su cui l’industria si è tradizionalmente concentrata, perché è più difficile da monetizzare.
Quindi la domanda è: come si fa a costruire un’azienda scalabile per servire la classe media che si assicura di risparmiare il più possibile? Abbiamo scelto un abbonamento [modello].
Avete mai guardato al debito nazionale come percentuale del PIL, che presumibilmente è il più alto che mai. È una metafora o una sorta di universo parallelo a quello di cui stai parlando?
Abbiamo appena pubblicato un piccolo pezzo sull’idea che il sogno americano è ancora vivo. Abbiamo esaminato come sarebbe l’America se 100 milioni di americani facessero ciò che milioni di clienti di Acorn fanno ogni giorno. Abbiamo calcolato che se gli americani risparmiassero 3 dollari al giorno, in 40 anni, avrebbero 38 trilioni di dollari, che è più alto del debito nazionale di oggi [più di 35 trilioni di dollari]. Questo è un po’ il modo in cui io e io cerchiamo di contestualizzare le cose e di ispirare e motivare le persone ad agire.
Il sogno americano non è morto. Perché l’hai inquadrata in questo modo?
Molte persone pensano che sia morto, giusto? Uso il linguaggio che usano le persone e poi cerco di capovolgerlo.
Ok, senti la gente dire che il sogno americano è morto, intendendo, cosa, esattamente. Quale parte del sogno è morta?
Ciò significa che non credono che l’idea della mobilità verso l’alto sia viva e vegeta. E penso che si perpetui costantemente nelle notizie. Con i salari fissi la domanda è: come si fa effettivamente ad avere una mobilità verso l’alto? Penso che ci sia anche questa narrazione e cultura interessante in cui le persone vengono dal nulla e ce la fanno.
Questo è il sogno americano: venire dal nulla e farcela, ma in molti modi, una volta che ce l’hai fatta, diventi il cattivo nella cultura americana. È come, ‘Oh, sei un milionario o un miliardario'”. Dovremmo celebrare le persone che sono venute dal nulla e ce l’hanno fatta. E poi la domanda è: come si fa ad avere una mobilità verso l’alto?
E il modo migliore per avere una mobilità verso l’alto, soprattutto con salari piatti, è risparmiare e investire, è investire un po’ di soldi il più possibile ogni giorno per un periodo di tempo davvero lungo.
Noah Kerner, grazie mille per essere qui con noi.
Grazie Andy.